金融科技赋能企业数字化转型中的作用与路径探究
宋永文 (云南建投集团财务有限公司,云南 昆明 650000) 摘要:企业数字化转型是数字中国建设的重要组成部分,当前,数字化转型和金融科技成为热门,金融科技凭借其独特优势,在企业数字化转型中发挥着举足轻重的作用。本文深入探究金融科技赋能企业数字化转型的作用机制与具体路径,金融科技借助大数据、人工智能等前沿技术,在风险对冲、配置优化、价值发现等方面为企业数字化转型提供支持,能够有效缓释风险、提高生产要素配置效率、充分挖掘企业数字化转型价值。当前,我国企业数字化转型进程虽在加速,但仍存在地域差异,且在构建数字核心能力和制定数字化战略规划方面尚需进一步完善。为此,政府应加强政策设计与支持,金融机构需强化创新实践、丰富服务场景,企业自身要积极推进数字化转型、寻求多维支持,以此促进金融科技与企业数字化转型深度融合,推动我国经济高质量发展。 关键词:金融科技;企业数字化转型;风险对冲;配置优化;价值发现 数字现代化是中国式现代化的重要组成部分。企业数字化转型被看作中国特色社会主义市场经济高质量发展的重要支撑,党的二十大报告明确提出“加快建设数字中国”,并将其纳入国家现代化产业体系。《“十四五”数字经济发展规划》等文件进一步细化目标,明确指出到2025年,数字经济核心产业增加值占GDP比重将达到10%,这一目标充分凸显了数字化在现代化进程中的核心地位。金融科技作为金融与前沿数字技术融合的金融创新,凭借其与其他行业关联度高的属性以及丰裕的资本沉淀,能够与企业数字化转型同频共振,进而有效支持转型企业的资金需求和技术支撑。金融科技的底层架构可以为企业数字化转型提供更加精准、有效的技术支撑,充分满足企业数字化转型过程中各类内生性、外延性需求,并为其提供整个金融生态的全面加持。另外,金融科技可以进一步规避金融市场中的信息不对称风险,缓减金融支持实体经济中存在的资源错配行为。近年来,随着金融与科技融合的持续推进,以国有银行为主要带头力量,纷纷成立金融科技公司,金融创新产品不断涌现,金融科技呈现蓬勃发展的态势,进一步提高了金融服务实体经济的广度、深度。在此背景下,探究金融科技对企业数字化转型的作用和路径,对于进一步提高金融对实体经济的服务能力,推动我国经济高质量发展具有一定的理论和实践意义。 一、金融科技与数字化转型 1.金融科技 金融科技(FinTech)是指以技术创新为核心驱动力,依托大数据、人工智能、区块链、云计算等数字化技术优势,重塑金融流程、服务模式、监管体系的现代金融业态。就现状来讲,金融科技的应用场景和服务对象集中体现在以下几方面:第一,数字移动支付。最开始通过传统通信系统,实现电信金融业务,随着互联网技术的普及和发展,提供便捷的数字支付,如ATM机、电话银行,而随着移动支付服务迅速普及,逐步发展成移动支付、电子钱包,如中国银联云闪付、腾讯微信钱包、阿里支付宝等;第二,个人理财和投资。就是利用科技手段提供个性化的理财建议、自动化投资工具和智能投资平台,帮助个人管理财务和实现投资目标,如同花顺、东方财富、余额宝等APP;第三,网络借贷平台。就是依托在线平台连接出借人与借款人,实现快速灵活的借贷融资,例如阿里借呗、腾讯微粒贷、抖音放心借、百度度小满等;第四,大数据分析。利用大数据分析、AI技术等,通过专业统计模型精准描绘客户画像,进行风险评估、信用评分及精准服务,如银行线上贷款,特别是针对小微企业的普惠贷款,通过分析纳税、公积金缴存、用电等数据,可以综合评估出其信用风险,随后提供相应的线上贷款服务,能够显著提升小微企业融资能力;第六,数字人民币(e-CNY)。根据最新数据,截至2023年末,数字人民币试点范围已扩大至26个省市,覆盖了零售消费、政务缴费、跨境贸易等多个场景。数字人民币在杭州亚运会的成功应用,进一步推动了数字人民币应用生态的丰富和完善,其技术优势集中体现在双线支付、智能合约(如定向补贴发放)上。目前,央行推进多边央行数字货币桥(mBridge)国际合作,已完成跨境交易测试,在助力人民币国际化上发挥了重要作用。 目前,金融科技已经成为驱动金融供给侧改革、打造双循环新发展格局的关键支柱,在经济发展中起到愈发重要的作用,据中国信通院发布的《金融科技生态蓝皮书(2024)》报告,中国金融科技发展展现出四大显著特征:在技术驱动层面,分布式算力、智能边缘节点等基础设施加速落地,支撑金融机构多地多活架构;监管层面,“五大监管”体系与数智化监管工具协同发力,监管响应速度提升40%以上;应用层面,深度融入科技金融、绿色金融等重点领域,如区块链技术使供应链金融融资周期缩短70%;产业生态层面,头部机构强化技术自主可控,金融科技出海进入场景化输出新阶段。展望未来,金融科技将呈现五大发展方向:一是深化“五篇大文章”场景融合,研发数据要素驱动型融资工具及绿色资产支持的证券化产品;二是构建智能监管沙盒体系,平衡创新活力与风险防控;三是算力网络正逐步向分布式架构转型,预计边缘算力占比将超过35%;四是数字人民币跨境支付系统覆盖“一带一路”主要节点;五是建立金融科技伦理治理框架,确保技术应用符合社会价值导向。报告建议,通过设立国家金融科技实验室、完善多层次资本市场等举措,推动形成“技术-产业-制度”协同发展的创新生态①。 2.数字化转型 以创新理论来讲,数字化转型的根本就是依托数字化技术进行模块化嵌入、场景化应用,进而促进企业价值创造模式的全面转型。当然,数字化转型是一个复杂的系统工程,涉及动态化采集、结构化存储、智能化决策、自动化升级、生态化延展等维度。如物联网技术应用能够实现数据要素资源化重构,大数据分析技术可以构建数据驱动决策机制,数字孪生技术则可以实现全产业链协同优化。 参考Nambisan等(2017)提出的数字化转型三维模型,以技术适配、流程再造、价值重构为三大核心构成,其中技术适配主要强调数字技术和业务场景的嵌合应用,流程再造则强调依托算法优势提高业务流程自动化、灵活化水平,价值重构则强调利用数字技术深层达成新业态延展和商业模式创新。实践证实,数字化转型可以帮助企业提高23%~45%的运营效率,以及至少60%的客户响应速度。 另外,数字化可被界定为数字技术在具体业务场景中的系统性应用过程,其本质是通过数字技术创新与赋能实现全价值链的价值重构。从技术演进视角观察,数字化进程与数字技术的指数级发展呈现显著协同效应,依托物联网、云计算等技术矩阵,企业得以系统性地实现运营数据的采集、存储与分析,进而构建数据驱动的决策支持系统。数字化转型则被概念化为企业在动态数字化环境中的战略响应机制。基于资源基础观(RBV)和动态能力理论,该过程体现为数字技术与企业运营体系的多维度融合,即通过技术嵌入重构业务流程、产品服务及生态系统。这种转型不仅提升了运营效率,实现了帕累托改进,还催生了突破性创新,促使企业跨越传统的能力界限,持续夯实企业高质量发展基础。 二、金融科技赋能企业数字化转型的作用机制 根据金融理论,金融要素市场天生具备风险对冲、配置优化和价值发现的功能,而这些功能同样适用于金融科技赋能企业的数字化转型中。 1.风险对冲 企业在数字化转型过程中,必然面对众多风险,而从风险对冲的理论视角分析,金融科技可通过创新性工具与机制设计,有效缓释企业数字化转型中的多重风险暴露,充分发现企业数字化转型过程中风险,并进行有效对冲。一方面,金融科技能够为企业提供详尽的现金流预测和风险压力测试。随着金融科技的持续进步,金融企业凭借其丰富的管理经验、庞大的客户群体和海量数据资源,可以为目标企业定制一套现金流预测和压力测试管理系统。另一方面,金融科技还能推动创新产品的开发。数字化转型最大的约束来自资本约束,金融科技发展可为企业提供更为贴合的金融服务,为企业数字化转型创造适宜的环境与明确的边界条件,从而激发企业数字化创新的活力,并推动创新产品差异化水平的提升。此外,金融科技有利于构建数字化信息资源共享机制,打通“基础研究+技术攻关+成果转化+人才支持+场景延展”数字化创新性发展堵点,在规避信息不对称风险的同时,助推创新链上下游加速实现数字化联动,进而深层促进企业数字化创新。 2.配置优化 就企业来讲,金融科技有效降低了企业在金融资源搜索、信息传递方面的成本,降低了企业委托代理成本,以及降低了企业与金融市场间因为信息不对称而增加的成本,进而有效提高了金融资源、企业资金等生产要素的配置效率,最终带动企业全要素生产率的提升。就金融市场来讲,金融科技有效提高了金融企业对于一般企业信用风险的识别能力,提高了金融服务的深度,拓宽了金融服务的范畴,以及提高了金融活动的活跃度,例如在供应链金融的具体实践中,金融科技让企业数字化、金融服务实现了深层嵌合、多维交互,以某企业为例,企业实现线上实时订单、物流、质检、资金等信息集合上传,金融科技可以对所有数据进行高效加工和分析,并进行动态授信,向企业及时反馈风险预警、融资成本对比结果,从而指导企业具体的经营决策,有利于进一步提高资金资源利用效率。 3.价值发现 具体来讲,就是利用数字金融工具挖掘数字化转型的潜在价值,以经济学定义的“二八理论”来讲,即80%的利润来自20%的客户,随着金融科技的发展,将持续深度地对企业数字化转型潜在需求进行挖掘,特别是针对长尾效应的挖掘,可以依据现实需要合理且精准地制定数字化转型金融方案,进而提高企业边际贡献能力,持续强化长尾效应,夯实企业高质量发展基础,拓宽企业效益空间,在价值发现、生成中稳定提高核心竞争力。 三、我国企业数字化转型的现状 中国信通院发布的《全球数字经济白皮书(2024年)》显示,2022年美国、中国、德国、日本、韩国五国数字经济总量达到31万亿美元,占全球GDP比重为58%,较2016年提升了约11个百分点。其中,数字经济规模同比增长7.6%,高于GDP增速5.4个百分点。其中,产业数字化贡献持续扩大,占数字经济总量的86.8%,成为增长核心引擎。中国数字经济核心产业增加值突破12万亿元,占GDP比重达10%,提前完成“十四五”规划目标,彰显出强劲的发展韧性。2024-2025年全球数字经济将呈现五大趋势:随着边缘计算市场的迅速增长,预计到2024年全球边缘计算市场规模将达到2506亿美元,边缘算力在整体算力网络中的占比已突破35%。5G-A技术推动通感一体、无源物联等场景落地;数据资产化催生新型交易模式;数字人民币的跨境支付应用正在扩大,已覆盖包括“一带一路”沿线国家在内的多个节点;人工智能伦理治理体系逐步完善。各国需深化技术创新、基础设施布局与国际合作,共同应对数据安全、算力能耗等挑战,把握数字经济发展新机遇。 我国企业数字化转型轨迹大致可以用三个阶段来表示:第一,千禧年以前的通过利用通信技术实现的信息化转型;第二,2000—2014年随着互联网爆发随之而来的是以互联网模式的网络化转型;第三,2015年至今,以习近平主席首次提出“数字中国”为标志,从顶层设计到微观主体,以及大数据,人工智能等数字化转型阶段。从当前情况来看,我国企业数字化转型有如下特点: 1.企业数字化进程加速 通过埃森哲《2024中国企业数字化转型指数》来看,中国企业数字化转型重心发生较大变化,重新聚焦创新与增长,尤其在开创竞争新前沿上的得分增长最快,但在数字化核心领域,尤其在打造数字核心优势方面投入不足,制约了企业发展,通过受访企业可以看出,近六成(59%)的受访企业表示计划在未来一年对数字化转型项目增加投资,越来越多的企业计划借助以人工智能为代表的先进技术重塑流程、职能,其中制造(48%)、财务(45%)和供应链(42%)成为三大重点关注领域。其中财务和供应链的增长与国务院国资委要求国有企业司库建设不无关系。从目前最火的AI转型来看,总体对AI整体战略还有待完善,大部分中国企业目前还处于局部试点阶段,未能从战略层面为AI部署与规模化应用做好准备,同时,AI的广泛应用对企业的数字化水平提出了更高要求,包括数据的准确性、完整性和时效性,再加上AI系统对安全措施、隐私保护的要求更高,中国企业管理者对生成式AI带来的组织架构、流程标准、人才队伍等变革的认知,以及对AI为劳动力创造新就业机会的认知,均与全球先进企业管理者之间存在较大差异。正在重新设计工作岗位以融入新兴技术的中国企业比例还明显低于全球水平。 2.地域间数字水平参差不齐 从全国各区域情况看,各区域数字化程度参差不齐,尤其受到经济总量、人才储备、外向型企业数量、地方财政实力及政策协同等多重因素影响,整体上呈现出由东部向西部逐渐递减的趋势,企业数字化转型进程与效果也出现了由高到低的局面特点。而造成地域差异的主要原因还是投入水平高低、科技人才储备多少上,以东部地区来讲,在云端应用、效果评价上都要整体高于中西部地区,而所取得的良好成效将会进一步调动企业数字化转型投入积极性,进而形成正反馈。而对于中西部地区,受技术水平、人才规模等的影响,很难形成上述的正反馈机制,最终加大了投入与产出的矛盾,使得地区差异持续加大。另外,东部地区企业所接触的高新技术相对较多,会自觉地将关注点放在企业创新、内部改革领域,进而能够更好地把握数字化转型过程中的各种机遇,并有效应对各类风险挑战。而中西部地区许多企业管理者思想较为保守,对数字化转型参与积极性不强,细分到金融科技对企业数字化转型的影响来看,金融科技在东部地区嵌入程度更高,颗粒度更细,从企业性质来说,金融科技发展对数字化转型的影响对非高科技企业和非国有企业的作用效果更为显著,这些企业自然禀赋和资源动员能力较低,对数字化转型地带来的效率提升需求更大。 四、金融科技赋能企业数字化转型的具体路径 基于上述关于金融科技影响企业数字化转型的研究,为促进金融科技发展与加快建设“数字中国”,本文提出如下政策建议: 1.政府:加强政策设计,提高支持力度 为充分发挥金融科技对经济的推动作用,助力企业成功转型,政府需平衡好市场与政府的作用,扮演好引导者和服务者的角色。 首先,政府应进一步加大政策扶持力度,积极营造有利于金融科技发展的生态环境。例如,深圳市已出台20条措施,旨在促进金融科技与科技的深度融合,并建立全过程创新生态链。国家层面和各省市也相继出台政策,包括金融科技治理体系、数据要素潜能释放、数字基础设施建设等。此外,七大金融政策支持科技创新,如政策性金融对自主创新的支持、商业金融引导、中小企业金融服务改善等,均有助于金融科技领域的快速发展。要把区域金融机构金融科技能力提升作为金融供给侧改革的重要抓手,提高当地金融科技水平,让金融科技服务实体经济的质量和效率不断提升。 其次,加强跨地区,跨部门,跨监管协同。应充分利用全国统一大市场等政策机遇,协调发达地区与欠发达地区,以及金融资源分配不均的地区,通过信息共享和成果转化实现平等对待,分层分类推进当地企业数字化转型,同时鼓励金融产品与服务创新,拓宽企业融资渠道,并降低融资成本。完善风险预警与监测机制,确保在金融稳定与创新活力之间找到平衡点,为企业的数字化转型提供更加多元化、灵活高效的金融服务和制度保障。金融科技作为金融服务与前沿科技的跨界融合而成的金融新兴业态模式,其金融的本质以及蕴含的风险并没有改变,因此,金融监管部门要加强对金融科技发展的监管,为金融科技发展营造更加宽松有利的环境,在金融创新与金融风险之间构建动态平衡。 最后,示范带动效应。结合地方特色和发展需求,国有企业带头积极谋划数字化转型战略,率先实施数字化转型,并对不同所有制企业探索提供担保、政府补助、税费减免、人才引进等一系列配套服务。 2.金融机构:加强创新实践,丰富服务场景 对于传统金融机构来说,加强创新实践,丰富服务场景,并将金融科技深度融入业务实践,是提升金融服务效率、优化金融资源配置的重要途径。 首先,金融机构应积极投身于金融科技的研发与应用,运用大数据、人工智能、区块链等前沿技术对企业信息进行高效识别和精准分析,通过搭建智能化的风险评估和风险管理系统,引导金融资源向政策支持行业倾斜,不断探索实现实体经济中金融供需结构平衡问题。 其次,金融机构要在既定法律法规框架内,加强金融产品创新,持续优化服务模式,不断丰富金融业态,尽快形成开放、协同的金融生态系统,充分满足企业在数字化转型中的融资、风控、技术赋能等需求。具体来讲,金融机构可以为不同地区、不同行业的企业提供定向、精准的金融服务,并从专业角度入手为企业提供风险评估报告,保证企业数字化转型的方向正确。 最后,金融机构要打破思维局限,坚持守正创新,持续提高金融科技应用深度、广度,不断拓宽服务范围,利用技术优势全面挖掘业务增长点,促进数实融合发展,提高战略服务效果,以及自身的市场竞争能力,在高质量发展中充分发挥职能作用,助力经济社会的整体转型升级。 3.企业:加强数字转型,寻求多维支持 企业要充分利用金融科技,全面赋能数字化转型发展,并积极寻求多维支持,系统推进内部治理革新,夯实高质量发展基础。 首先,企业管理者要树立正确认知,提高金融科技引进与应用力度,加强与金融机构合作,为自身数字化转型寻求强有力的资金保障路径。另外,企业要利用金融科技构建完善的风险管理体系,增强风险预警实效性、风险评估系统性、风险应对精准性。同时,企业要利用金融科技,积极探索供应链融资模式,不断激发创新活力,利用高度信息化、智能化优势,提高整体运行效率,全面加快数字化转型进程。 其次,企业应争取政策支持,争取政策红利,降低数字化转型风险,提高企业的数字化技术水平和竞争力。特别是在组织管理、人才队伍建设上,要持续推动管理创新,不断调整企业战略规划,在推动企业数字化转型进程中,综合考虑企业所处行业和地区等因素,有针对性地调整策略,实现金融科技的有效嵌入服务转型效果的最大化。 最后,企业应该充分发挥金融科技带来的业态优势,敏锐感知金融科技发展带来的机会,最大化利用大数据、区块链、人工智能等技术优势,有效规避企业数字化转型过程中遇到的委托代理成本高、信息不对称等问题,为企业完成数字化转型打下坚实的基础。此外,企业要因企制宜,构建更加完善的激励机制,充分激发企业参与积极性,深入挖掘内生潜力,最大程度实现成本效益最大化目标。同时,企业积极把握金融科技发展带来的机遇,深化企业与金融机构的合作,引导企业深入金融市场,有效调动金融资源,进而提升企业生产要素的使用效率,更好地服务于发展战略,加速推动企业数字化转型进程。 总之,金融科技在企业数字化转型中扮演着重要角色,通过风险对冲、配置优化和价值发现等机制,有效支持企业转型。我国企业数字化转型进程虽在加速,但存在地域差异,需进一步完善数字核心能力和数字化战略规划。政府、金融机构和企业应共同努力,促进金融科技与企业数字化转型深度融合,推动我国经济高质量发展。具体来讲,政府应加强政策设计,提高支持力度,加强跨地区、跨部门、跨监管协同,并发挥示范带动效应。金融机构应加强创新实践,丰富服务场景,打破思维局限,坚持守正创新。企业应加强数字转型,寻求多维支持,系统推进内部治理革新,充分利用金融科技带来的业态优势,最大化利用技术优势,规避数字化转型中的问题。
注释: ①中国信通院.《金融科技生态蓝皮书(2024)》[EB/OL].http://www.caict.ac.cn/kxyj/qwfb/bps/202501/P020250122572697585867.pdf,[2025-03-10].
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